Silvergate Capital Corp. планирует свернуть операции и ликвидировать свой банк после того, как крах криптоиндустрии подорвал финансовую устойчивость компании, вызвав падение акций.
Перевод статьи “Silvergate Plans to Wind Down Bank Operations and Liquidate”
«В свете недавних изменений в отрасли и законодательстве Silvergate считает, что планомерное свертывание банковских операций и добровольная ликвидация банка — лучший путь вперед», — говорится в заявлении компании поздно вечером в среду. «План закрытия и ликвидации банка включает полное погашение всех депозитов».
Silvergate рухнул на фоне проверки со стороны регулирующих органов и уголовного расследования, проведенного подразделением Министерства юстиции по борьбе с мошенничеством в отношении сделок с упавшими крипто-гигантами FTX и Alameda Research. Хотя никаких правонарушений заявлено не было, проблемы Silvergate усугубились, когда банк распродал активы с убытком и закрыл свою флагманскую платежную сеть, которую он назвал «сердцем» своей группы услуг для крипто-клиентов.
«Сегодня мы видим, что может произойти, когда банк чрезмерно полагается на рискованный и нестабильный сектор, такой как криптовалюты», — говорится в заявлении сенатора Шеррода Брауна, председателя сенатского комитета по банковским, жилищным и городским делам. «Когда банки вовлекаются в криптовалюту, это распределяет риски по всей финансовой системе, и расплачиваться за это будут налогоплательщики и потребители».
1 марта компания сообщила инвесторам, что рассматривает вопрос о том, сможет ли она остаться в бизнесе. Согласно веб-сайту FDIC, последний банкрот в США произошел в 2020 году, на котором за первый год пандемии было перечислено четыре. Поскольку Silvergate была ликвидирована добровольно, регулятор не учитывает ее в своем официальном подсчете.
Акции Silvergate упали на 49% до $2,5 на премаркете в США в четверг. В ноябре 2021 года акции превысили 220 долларов.
Крах фирмы может «оказать еще большее давление на банки, чтобы продемонстрировать, что их отношения с криптовалютой безопасны и надежны», — заявила ранее Хилари Аллен, профессор права Американского университета, которая давала показания перед Конгрессом по FTX.
Сенатор Элизабет Уоррен, критик Уолл-стрит, предупредившая об опасностях, которые представляет для финансовой системы криптовалюта, заявила, что деятельность Silvergate была «рискованной, если не незаконной», и что фирма не справилась с должной осмотрительностью.
«Провал Silvergate Bank как предпочтительного банка для криптовалют разочаровывает, но предсказуем», — написала она в Твиттере. «Теперь клиенты должны стать целыми, а регулирующие органы должны принять меры против крипто-риска».
Последствия кончины Silvergate продолжают распространяться по крипто-сектору. Marathon Digital Holdings Inc. прекратила предоставление кредита банку, сократив долг майнера цифровых активов на 50 миллионов долларов. Генеральный директор Binance Holdings Ltd. Чанпэн Чжао заявил в Твиттере, что его биржа, крупнейшая в мире, не имеет потерь активов в Silvergate.
Silvergate открылась для бизнеса в 1988 году, чтобы выдавать кредиты промышленным клиентам, и документы показывают, что она занималась обычными услугами, такими как кредитование коммерческой и жилой недвижимости. Но в 2013 году компания из Ла-Хойи, штат Калифорния, начала искать крипто-клиентов.
Идея заключалась в том, чтобы накапливать беспроцентные депозиты, связанные с обслуживанием этих клиентов, а затем вкладывать деньги в то, что было описано как консервативный портфель инвестиций в процентные денежные средства в других банках, краткосрочные ценные бумаги и кредиты, «которые, по нашему мнению, генерировать привлекательную доходность с поправкой на риск».
Услуги, ориентированные на криптовалюту, позволили клиентам направлять свои деньги через собственную платформу компании и отправлять их друг другу для оплаты цифровых активов. Сеть работала только с долларами США и евро; фактических сделок с виртуальными валютами в системе Silvergate не было.
В связи с ростом своего крипто-бизнеса Silvergate стала публичной в 2019 году, сообщив инвесторам в своем проспекте о том, что они ожидают еще большего сдвига в сторону криптографии. В конечном итоге сеть биржи Silvergate компании помогла привлечь 11,9 млрд долларов цифровых активов, хранящихся в виде депозитов по состоянию на 30 сентября.
Три месяца спустя, после того как FTX обанкротилась из-за обвинений в мошенничестве, крипто-депозиты исчезли, оставив Silvergate всего 3,8 миллиарда долларов, согласно заявлению от 5 января FTX была одним из ее крупнейших клиентов, и внезапное падение вынудило Silvergate продать ценные бумаги до наступления срока их погашения с большими убытками, которые подорвали ее капитал и ликвидность.
Кризис банка обострился 2 марта, когда инвесторы и деловые партнеры были напуганы новыми сообщениями о трудностях банка и направились к выходу. Coinbase Global Inc. , Galaxy Digital Holdings Ltd. , Paxos Trust Co. и другие криптофирмы решили прекратить прием или инициирование платежей через Silvergate.
В своем заявлении в среду Silvergate заявила, что «рассматривает, как лучше всего урегулировать претензии и сохранить остаточную стоимость своих активов, включая запатентованные технологии и налоговые активы».
В конце концов, как сказал Аарон Кляйн, старший научный сотрудник Института Брукингса, изучающий финансовые технологии и регулирование, результат не так уж удивителен. «Здесь нет ничего нового, — сказал он. «Короткие займы и длинные займы были причиной банкротства банков на протяжении веков».
