Нажмите "Enter" для перехода к содержанию

Новый режим регулирования криптовалюты в Гонконге: что это значит для вас?

Последнее обновление на 18.11.2023

24 июня 2022 года правительство Гонконга опубликовало предлагаемые поправки к Закону о борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма (AMLO). Это должно было улучшить режим регулирования страны по борьбе с отмыванием денег (ОД) и финансированием терроризма (ФТ) в соответствии со Стандартами Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (Стандарты ФАТФ).

Особый интерес для криптобизнеса представляет долгожданное введение режима лицензирования для поставщиков услуг виртуальных активов (VASP), которым будет управлять Комиссия по ценным бумагам и фьючерсам (SFC), с которой Бюро финансовых услуг и казначейства (FSTB) консультировалось почти два года назад. В своем кратком изложении поправок Законодательный совет (LegCo) заявил, что, учитывая статус Гонконга как международного финансового центра и растущее внедрение виртуальных активов (VA), он выбрал регулятивный подход к лицензированию или регистрации VASP. Это поставит их под контроль по борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма (AML/CFT) вместо того, чтобы запретить им работать в Гонконге.

Разбор поправок о регулировании криптовалюты в Гонконге

Другие важные особенности, касающиеся крипторегулирования, из 21-страничного краткого изложения LegCo включают в себя:

  • Любое лицо, которое хочет вести бизнес по обмену виртуальными активами, должно подать заявку на получение лицензии от SFC.
  • Соответствующее лицо должно пройти тест на пригодность и надлежащее соответствие, а также требования ПОД/ФТ и другие нормативные требования.
  • В определение финансового учреждения в AMLO внесены поправки, включающие лицензированного VASP, на которого будут распространяться существующие обязательства финансовых учреждений в отношении «знай своего клиента» (KYC), надлежащей проверки клиентов (CDD) и мониторинга транзакций. 
  • Для эффективного надзора только компании, зарегистрированные и имеющие постоянное место деятельности в Гонконге, или компании, зарегистрированные в другом месте, но зарегистрированные в Гонконге, имеют право на получение лицензии.
  • Финансовое учреждение должно получить и передать информацию об отправителе и получателе любого перевода виртуальных активов на сумму 8000 гонконгских долларов (1000 долларов США) или более финансовому учреждению, действующему от имени получателя, или финансовому учреждению-посреднику.
  • Лицензированные VASP должны иметь правила листинга и торговли виртуальными активами, а также механизмы для предотвращения манипулирования рынком, злоупотреблений и конфликта интересов.
  • Во-первых, услуги лицензированных VASP могут предлагаться только профессиональным инвесторам.
  • Любой оператор существующей биржи виртуальных активов, который подает заявку в течение первых девяти месяцев после начала режима лицензирования и подтверждает, что он будет соответствовать нормативным требованиям SFC, будет считаться лицензированным до тех пор, пока не будет принято решение по его заявке на лицензию. 

В кратком изложении LegCo также упоминается, что после рассмотрения других режимов регулирования для VASP, таких как режимы в Сингапуре, Японии и Великобритании, которые сосредоточены на соображениях  AML, Гонконг решил предложить режим регулирования, который был бы более строгим и всеобъемлющим, включая элементы защиты инвесторов. Действительно, включив положения о защите целостности рынка и ограничении предложения услуг профессиональным инвесторам, которые уже существуют для ПУВА, которые в настоящее время регулируются SFC в ее режиме согласия, Гонконг превзошел многие страны с точки зрения защиты инвесторов.

Что не покрывается новым режимом регулирования криптовалюты

Что интригует, так это то, чего не хватает в рамках Поправок, а именно, других услуг, связанных с виртуальными активами, подпадающих под действие Стандартов ФАТФ, таких как хранение и передача виртуальных активов. Судя по сводке LegCo, это преднамеренный шаг Гонконга после рассмотрения Стандартов ФАТФ и рисков, связанных с различными видами деятельности с виртуальными активами, который предполагает, что услуги с виртуальными активами, отличные от управления обменом виртуальными активами (как определено в Поправках), не нуждаются в лицензировании. по крайней мере на данный момент.

Точно так же, хотя розничный доступ ограничен, тот факт, что ограничение является условием лицензии, предполагает, что у SFC будет гибкость, позволяющая VASP предоставлять услуги розничным инвесторам на более позднем этапе. Такие лицензионные требования также не установлены на камне, поскольку в сноске в кратком изложении LegCo упоминается, что SFC будет консультироваться с сектором и общественностью по требованиям перед обнародованием. Кроме того, Секретарь FSTB имеет право изменять значение услуг виртуальных активов посредством подзаконных актов, что опять-таки дает возможность в надлежащее время расширить сферу применения Поправок.

Если читать между строк, кажется, что Гонконг пытается аккуратно продеть иглу между регулированием и инновациями. Внедряя надежный режим регулирования с встроенной защитой инвесторов, Гонконг, тем не менее, может гибко варьировать объем предоставляемых услуг и конкретные лицензионные требования, когда режим вступит в силу 1 марта 2023 года (как предлагается) и в будущем. В пресс-релизе о поправках правительство Гонконга также упомянуло об этом уравновешивании, заявив, что предлагаемые изменения в AMLO повысят доверие к стране как к «надежному и конкурентоспособному месту для ведения бизнеса».

Первые шаги режима лицензирования криптовалют в Гонконге

Как будут выглядеть особенности режима лицензирования криптовалют в Гонконге, пока неясно. Однако ясно, что Гонконг, наконец, делает первый шаг (независимо от того, насколько он предварительный) для содействия развитию хорошо регулируемого крипто-сектора. Это может служить хорошим предзнаменованием для VASP, работающих в стране. 

Однако для тех, кто ранее не присоединился к существующему режиму регулирования, а это подавляющее большинство бирж виртуальных активов в Гонконге, теперь установлен строгий крайний срок для соблюдения всех нормативных требований AMLO для финансового учреждения, которое станет применимы к ним после вступления в силу режима лицензирования (несмотря на переходное соглашение). Чтобы избежать сбоев в работе своего бизнеса и облегчить подачу заявок на получение лицензии, биржам виртуальных активов в Гонконге необходимо начать внедрение решений для аналитики блокчейна, чтобы выполнить обязательства по ПОД/ФТ в соответствии с AMLO.

Ключевые выводы

  • Если вы являетесь оператором биржи виртуальных активов в Гонконге, не забудьте подать заявку на получение лицензии в SFC до предложенного крайнего срока 1 марта 2023 года.
  • Убедитесь, что вы внедрили решения для аналитики блокчейна, прежде чем подавать заявку, чтобы продемонстрировать SFC свою способность соблюдать требования ПОД/ФТ в качестве лицензированного VASP.

Author

  • Tung Li

    Tung Li is Senior Policy Advisor, APAC. Before joining Elliptic, he was a Deputy Director in the Enforcement Department at the Monetary Authority of Singapore (MAS) where he helped to set up the Surveillance and Forensic Division and led a team to detect and deter market misconduct in Singapore’s capital markets. Tung Li is an experienced investigator with stints in various agencies such as the Singapore Police Force, the Casino Regulatory Authority and the MAS, where he also formulated investigation and enforcement policies.